Liquidität Flashcards
Warum hat Liquidität in KMUs nochmal eine höhere Bedeutung?
Liquiditätsbeschaffungsalternativen sind eingeschränkt, z. B. größenbedingt, aufgrund von Diskrimierungen (Sicherheitenknebelung von Banken), unterbleibenede Staatsinternevtion im Krisenfall oder auch durch starke Betonung der unternehmerischen Unabhängigkeit in KMUs.
Wie funktioniert die statische Betrachtung der Liquidität?
Orientiert sich als Zeitpunktbetrachtung an Bestandsgrößen.
Verbindlichkeiten werden entsprechende Vermögenswerte gegenübergestellt.
Hierfür dient die Beständebilanz.
Wie funktioniert die dynamische Betrachtung der Liquidität?
Dynamische Liquidität betrachtet Bewegungsgrößen. Bewegungsbilanz retrospektiv und Finanzplan prospektiv
Erkläre Liquiditätsgrad 2
Liquide Mittel + kurzfristige Forderungen
/
Kurzfristige Verbindlichkeiten
Sollte 85% - 115% betragen. Wichtiger Indikator für die Sicherstellung der betrieblichen Liquidität.
Was sind Schwächen der statischen Liquiditätsbetrachtung?
Schwäche der Zeitpunktanalyse: berücksichtigt keine nach dem Bilanzstichtag entstehenden Verbindlichkeiten und Dauerschuldverhältnisse. Andererseits auch nicht Kreditspielräume.
Wie errechnet sich bei KMUs der Praktiker Cash Flow?
Jahresüberschuss (-fehlbetrag)
‘+ Abschreibungen
(- Zuschreibungen
‘+ Erhöhungen von langfr. Rückstellungen
‘- Verminderungen von langfr. Rückstellungen)
Was ist eine Bewegungsbilanz?
Ergebnis einer Saldierung zweier Beständebilanzen.
Kann entweder als Vergangenheitsrechnung oder als zukunftsgerichtete Planrechnung erfolgen.
Durch den Ausweis von Nettowerten lassen sich bei der Mittelverwendung Aussagen zur Tragfähigkeit von Auszahlungen treffen.
Welche Grundformen der Finanzierung gibt es?
Einlagen- oder Beteiligungsfinanzierung
Gewinnthesaurierung
Kreditfinanzierung
Bildung von Rückstellungen
Mezzanine Finanzierung (stille Beteiligung, Gesellschafterdarlehen)
Woraus bestehen kurzfristige Verbindlichkeiten?
Kontokorrentkredit + Forderungen von Lieferanten
Wofür kann der Cash Flow z. B. verwendet werden?
Tilgung von Krediten
Unternehmerlohn / Privatentnahmen
Ersatzinvestition, z. B. neue Busse, in Höhe der gewünschten EK-Quote
Zusammen sollte die Verwendung nicht größer als der Cashflow sein.
Wie berechnet sich das Kundenzahlungsziel?
Umschlaghäufigkeit der Forderungen im Umsatz =
Durchschnittlicher Umsatz /
Durchschnittlicher Forderungsbestand aus L.u.L.
(Jeweils vom Vorjahr und aktuellen Jahr)
Durchschnittliches Kundenzahlungsziel = 365 / Umschlaghäufigkeit
Wo findet man den Forderungsbestand?
Susa Konto 01400
Was ist der Refinanzierungsbedarf und wie berechnet er sich?
Bestimmt, wie hoch die Finanzierung des betrieblichen Aufwands durch den Kontokorrentkredit sein soll.
So genannter Refinanzierungsbedarf über den Kontokorrentkredit: betriebswirtschaftlich begründbarer kurzfristiger Bankkredit
(Betrieblicher Aufwand - Abschreibungen) pro Monat * Kundenzahlungsziel pro Monat
Wie kann der Liquiditätsgrad 2 verbessert werden?
-
Einzahlungen:
a)Privateinlagen, Bareinlagen, neue Kredite, Desinvestition (Verkauf von Anlagevermögen, Tafelsilber), Investorenaufnahme
b) Beschleunigung der Einzahlungen
Verkürzung von Kundenzahlungszielen, Kundenanzahlungen verlangen, Vorkasse, Kunden-Skonti, Ziehen von Lastschriften
-
Auszahlungen
a) Personalabbau, Kurzarbeit, Reduktion von Investitionen, Senkung von Kosten, Überprüfung ovn Lieferanten, Reduktion Produktportfolio
b) Verzögerung der Auszahlungen
Aufschieben von Investitionen, Verlängerung von Lieferantenzahlungszielen, Zahlungsstundungen, Aussetzungen von Tilgungen
Wo finde ich für die kurzfristigen Forderungen und liquiden Mittel, z. B. für die Berechnung des Liqiditätsgrad 2?
Susa Summe Soll Klasse 1 (GmbH)
Abzüglich der Privatentnahmen (Personengesellschaft)
Wo finde ich für die kurzfrisiten Verbindlichkeiten, z. B. für die Berechnung des Luqiditätsgrad 2?
Susa Summe Klasse 1 Haben
Wo finde ich für die Berechnung des Cash Flows notwendige Zahlen?
BWA Blatt 1 Abschreibungen + Ergebnis
Was bedeutet ein negativer Cashflow?
Immer negative Entwicklung. Auszahlungen für betriebliche Zwecke sind größer als betriebliche Einzahlungen
Cash Burn Rate (pro Monat) = Cash Flow / Anzahl Monate
Bei positiven Cash Flow anteilig zum Umsatz rechnen
Was sind Entiwcklungen un Kennzahlen die bezüglich Liquidität untersucht werden können?
Liquiditätsgrad 2
Cash Flow
Entwicklung Bargeldkonten (Anfangsbestand bis Abrechnung)
