10. Finanční hospodaření podniku Flashcards
(21 cards)
charakteristika
promyšlené nakládání s penězi
Finanční řízení
zajišťování finančních zdrojů firmy a rozhodování o jejich rozdělení a užití
cíl finanční řízení
- zajistit platební schopnost firmy (včas dostát svých závazků, cash flow, peníze mít právě včas a v potřebném množství)
- zajistit potřebnou likviditu firmy (firma nesmí mít majetek těžko prodejný nebo vůbec neprodejný)
- zajistit rentabilitu firmy = ziskovost
financování
zabezpečení firmy finančními zdroji okamžitě i do budoucna
cíl financování
1) Maximalizace zisku firmy, a to okamžitého i budoucího
2) Přeměna vstupů na výstupy (zajištěný výroby výrobními faktory)
3) Maximalizace cílů firmy tzn. podíl na trhu, nové trhy
FINANČNÍ ŘÍZENÍ - Finanční plán stanoví:
- výši nákladů i výnosů a tím i zisku
- výši finančních zdrojů a jejich použití
Nástroje finančního řízení
- normy (stanoví potřebu výrobních faktorů)
- kalkulace (způsob stanovení nákladů a ceny na jednici)
- rozpočty (stanoví úkoly ve finanční oblasti v celkové výši, investiční, platební schopnost, ná + vý + zisku)
- plány
financování
Peněžní x věcný (peníze, akcie pohledávky x auta, nemovitosti)
Vnitřní x vnější (vytvořený z vlastní činnosti podniku, zisk x mimo podnik, úvěr, dotace)
Vlastní x cizí (vklady majitele, emise akcií x úvěry leasing, závazky)
ZDROJE FINANCOVÁNÍ - a) vlastní zdroje
- zisk (nejběžnější, pro osobní potřebu majitelů a pro akumulaci (reinvestici) kapitálu, míra zisku)
- odpisy (zdrojová a nákladová funkce, tzn. v daném čase znamenají pro firmu náklad, který je nestojí ani kč = dlouhodobý zdroj financí)
- Vklady vlastníků (ZK, vklady tichého společníka
Vlastní zdroje firem bývají většinou omezené a řada firem trpí „kapitálovou podvýživou“
Ukazatele efektivity hospodaření
- S oběžným a dlouhodobým majetkem (obrat zásob)
Doba obratu peněz = doba obratu zásob + doba splatnosti pohledávek – doba splatnosti závazků
Zkracujeme: zkrátit dobu obratu zásob, splatnost odběratelům a prodloužit dobu splatnosti dodavatelům
Doba obratu zásob = průměrná (zásoba/tržby) x 360
Ukazuje, jak rychle se zásoby ve firmě „otáčejí“ – tedy jak často během roku firma zásoby nakoupí, použije a prodá.
Vysoký obrat = zásoby se rychle prodávají = efektivní hospodaření.
Nízký obrat = zásoby leží na skladě = vázané peníze = neefektivní.
ZDROJE FINANCOVÁNÍ - b) cizí zdroje
-zákonné rezervy (neprocházejí zdaněním)
-závazky vůči zaměstnancům (mzda až s měsíčním zpožděním)
-závazky vůči státu, OSSZ, ZP
-závazky vůči dodavatelům
-zálohy od odběratelů
-bankovní, nebankovní úvěry, leasingy, faktoring
Cizí zdroje použijeme tehdy, pokud nestačí vlastní, může být i levnější, ale zvyšuje zadlužitelnost, vliv věřitelů
Z cizích zdrojů jsou nejvíce využívány bankovní úvěry
Ukazatele efektivity hospodaření
- S lidskými zdroji (produktivita práce)
Ukazuje, kolik toho zaměstnanci vyprodukují za určité období.
👉 Produktivita práce = Tržby / Počet zaměstnanců
Ukazatele efektivity hospodaření
- Podniku jako celku (rentabilita)
Ukazuje, jak ziskově firma hospodaří – kolik vydělá z vložených peněz.
ukazatel efektuvnosti = Čistý zisk / Tržby × 100 (%)
NÁKLADY
= vstupy, které jsou nezbytné k zajištění činnosti podniku
=důležitý ukazatel podniku, který charakterizuje hospodárnost
VÝNOSY
Definice: oceněné výkony podnikání (zpeněžení svých produktů)
Vznik výnosů: z tržeb (prodejem statků a služeb), z úroků, z vkladů
Členění nákladů:
a) K čemu jsou používány
- objem produkce, výroby, dodatečné, průměr na jednotku
Variabilní x fixní x celkové x průměrné
b) Dle druhů
Materiálové x mzdové x odpisy x výrobní režie x správní režie
c) Dle účelu
- stanovení na kalkulační jednici na jeden kus
Přímé x nepřímé
d) Dle reálného vynaložení
- reálné vynaložení peněz nebo ušlý příjem z vlastních fa
Explicitní x implicitní
e) Dle účetnictví
Provozní x finanční
Snižování nákladů z důvodu konkurenceschopnosti:
- Snížení variabilních nákladů na mzdy, na materiál
- Snížení fixních nákladů na jednotku nebo celkem
výnosy druhy
Provozní x finanční výnosy (tržby x úroky) x mimořádné
Celkový x průměrný x mezní (na jednotku produkce)
Hrubé x čisté (součet faktur a započítání slev, dobropisů, reklamací)
Zvyšování výnosů:
- Zvýšení prodeje (reklama, zvýšení ceny, správný marketing)
- Změna ceny (zvýšení nebo snížení ceny)
HOSPODÁŘSKÝ VÝSLEDEK
ZISK/ZTRÁTA = celkové výnosy – celkové náklady
ZISK/ZTRÁTA = objem výstupů – objem vstupů v penězích
